Investire in 3 REIT con alti dividendi per il 2015

Quando si tratta di alcuni settori ad alto rendimento, molti investitori chiudono i loro investimenti nella teoria che l'aumento dei tassi di interesse possa causare delle perdite. Questo è il caso dei fondi comuni di investimento immobiliare (REIT). Progettati per consentire agli investitori di investire in immobili commerciali, i REIT sono tenuti a pagare il grosso dei loro flussi di cassa sotto forma di dividendi. Tale obbligo di pagamento produce yields dal 4% al 7% per la maggior parte del settore. Ma lo spettro di un aumento dei tassi di interesse ha spaventato molti investitori sui potenziali rendimenti dei REIT nei prossimi anni.

Mentre i REIT risentono dell'aumento dei tassi di interesse nell'immediato, questa reazione istintiva degli operatori di mercato si affievolisce e le prestazioni rimbalzano bruscamente. Guardando i 21 periodi di tempo dal 1980, in cui i tassi di interesse sono aumentati di almeno 50 punti base, il FTSE NAREIT All Equity REIT Index è riuscito a guadagnare in media il 16% nei successivi 12 mesi. Questo rendimento totale è riuscito a schiacciare il Barclays U.S. Aggregate Bond index. Quindi, se siete ancora alla ricerca di reddito o volete un ottimo guadagno, i REITs devono ancora costituire una percentuale del vostro portafoglio. Ecco tre REIT di prim'ordine acquistabili oggi.

Health Care REIT, Inc. (HCN)
Una delle più grandi tendenze che il Nord America dovrà affrontare è l'invecchiamento della popolazione. HCN è pronta a combattere il problema, dando agli investitori alti guadagni. Poiché la popolazione americana continua a vivere sempre più a lungo, si richiedono maggiori servizi medici. Più assistenza medica è direttamente proporzionale alla richiesta di immobili medici. C'è un intero sottosettore di REIT dedicato all'immobiliare medico e HCN è il più grande. L'Health Care REIT possiede più di 1260 di queste strutture di residenza assistita, ospedali e ambulatori dislocati in tutto il paese così come proprietà in Canada e nel Regno Unito. La cosa critica sul portfolio di HCN è che l'87% delle sue entrate arrivano da fonti di pagamento privati e non dal governo degli Stati Uniti

Il suo ampio portafoglio di strutture abitative con contratti di locazione triple-net ad alto livello non fa male. Ciò significa che gli inquilini, non il Fondo, sono responsabili delle tasse, manutenzioni e assicurazioni delle proprietà. Negli ultimi dieci anni, Health Care REIT è riuscita a crescere la sua FFO di quasi il 4% l'anno, aumentando il valore di carico delle proprietà del 5,5% in quel periodo. Gli azionisti sono stati trattati con 174 pagamenti di dividendi consecutivi che sono saliti in media del 2,9% all'anno negli ultimi dieci anni. Tutti questi fattori si combinano aiutando HCN a produrre il 14% di rendimenti totali annui fin dalla sua fondazione nel 1970.



SL Green Realty Corp. (SLG)
Dice un proverbio: "Se si può fare a New York, si può fare ovunque." Il Newyorkese REIT SLG ne è la prova. Questo possiede alcuni degli edifici più importanti di Manhattan e Brooklyn, Westchester e della vicina Connecticut e New Jersey. 75 uffici e proprietà commerciali, sono alcuni degli edifici insostituibili di tutta la città. Come tale, il REIT è in grado di caricare rendite piuttosto pesanti per le sue proprietà, pur godendo di un alto tassi di occupazione.

Inoltre SLG continua ad espandere il suo portafoglio di proprietà. Il REIT ha recentemente firmato un contratto per acquistare 23 edifici residenziali di ultima generazione ed attraenti sottomercati di New York, Gramercy, West Village e Chelsea, per $ 40 milioni. Allo stesso tempo, due nuove joint venture espanderanno in suoi uffici di Classe A all'interno della città. L'attenzione per i principali immobili di New York City è servita per gli utili e anche per l'FFO. Il rendimento del REIT è un pò basso al 2%. Tuttavia, ha dato un ritorno totale del 160% negli ultimi 10 anni.



Realty Income Corp (O)
Questo REIT ha consecutivamente versato il suo dividendo mensile 533 volte. Stiamo parlando di più di 40 anni di dividendi mensili consecutivi. L'enorme portafoglio di questo immmobiliare indipendente, viene alimentato da consistenti e in costante aumento, pagamenti mensili. Realty Income possiede e gestisce più di 4.200 proprietà in 49 stati e a Puerto Rico. Queste proprietà indipendenti comprendono di tutto, negozi, ristoranti, cinema e centri servizi e continua ad espandersi, annunciando recentemente una nuova linea di credito da $ 1,5 miliardi per aggiungere nuove proprietà al suo portafoglio, in continua espansione.

Inoltre, la maggior parte di queste proprietà sono in locazione triple-net. I REIT amano questi tipi di affitti perché forniscono margini estremamente alti. E questo titolo non è diverso da questo punto di vista. Questi ricchi margini si sono tradotti in forti fondi da operazioni (FFO) ed hanno fatto di questo titolo una macchina da dividendo da quando è diventato un REIT nel 1994. Il titolo (O) con il suo forte rendimento del 4,8% in crescita, fa di Realty Income uno dei migliori REIT da acquistare oggi.

Anche i grandi investitori commettono errori, ma continuano ad incassare miliardi

Warren Buffett e George Soros sono due dei più grandi investitori di tutti i tempi. Il primo è in questo momento la seconda persona più ricca degli Stati Uniti e un nome famigliare, avendo portato la Berkshire Hathaway (BRK.B) a diventare una delle aziende di maggior successo al mondo. Il secondo è diventato il 17° uomo più ricco degli Stati Uniti attraverso una carriera di investimenti, e lui si è fatto un nome con una scommessa di successo contro la sterlina inglese che gli ha permesso di guadagnare 1 miliardo e il soprannome di "L'uomo che ha distrutto la Banca d'Inghilterra".

Sebbene Buffett e Soros siano persone di grande successo, hanno fatto numerosi errori nel corso degli anni. Il come affrontare, ridurre e imparare dai propri errori è stata una delle chiavi del loro successo. In questo articolo tratteremo il loro processo e anche, come poter commettere grandi errori e avere ancora successo.

Warren Buffett offre un grande esempio, ha avuto una posizione in Tesco, la catena di alimentari dominante nel Regno Unito, dal 2006. Nel 2012, ha aumentato la sua partecipazione in Tesco, al punto di possedere il 5% della società, anche se i risultati della società stavano soffrendo negli Stati Uniti, così come nel Regno Unito, in quanto l'azienda si era espansa in tutto il mondo. Mentre Buffett ha fatto la sua mossa quando l'attività veniva scambiata con una stima bassa, non si rendeva conto, però di quanto le cose sarebbero andate male per Tesco.

Il business ha continuato a peggiorare e la pressione sulla gestione è cresciuta. Il management ha ridotto le sue previsioni per l'anno 2014, segnalando che i dirigenti avevano sottovalutato quanto la situazione era realmente brutta, ma Buffett ha tenuto il titolo. Ad agosto, il titolo era sceso del 35% da inizio anno. Buffett avrebbe risparmiato un sacco di soldi se avesse abbandonato la sua posizione. Nel mese di settembre, la società ha annunciato che i suoi utili sono stati sopravvalutati di 250 milioni di sterline per i primi sei mesi di quest'anno. Il titolo è ora giù del 44% nel 2014, il 35% al di sotto da dove Buffett aveva preso la sua posizione. Buffett in un'intervista con la CNBC ha detto: "Ho fatto un errore su Tesco. Questo è stato un mio errore madornale."

Il mio quadro concettuale, che sottolinea in sostanza l'importanza dei malintesi, mi rende estremamente critico riguardo alle mie decisioni. So che io sbaglierò e quindi sono più propenso a correggere i miei errori.

Questa citazione di Soros è utile per rammentare agli investitori che tutti possono sbagliare. Negli investimenti, state facendo molto bene se il 60% delle vostre operazioni risultano essere giuste, quindi è importante riconoscere che si commettono errori. Questo vi aiuterà a riconoscere e correggere quegli errori il più rapidamente possibile. Se uno dei titoli che si possiede è giù, è necessario determinare se si è commesso un errore nel valutare l'azione o se il motivo per l'acquisto del titolo è ancora valido e quindi vale la pena mantenere la propria posizione.



Lo stesso vale nel caso opposto. Se non mi aspettavo molto da un'attività che poi ha visto notevolmente migliorare i risultati, potreste non essere inclini a venderla dopo aver perso il balzo di prezzo. Alla fine, in ogni caso, la soluzione è sempre quella di rivalutare il titolo o lo strumento su cui abbiamo investito. Limitare l'impatto dei vostri errori, questo ci porta ad un altra grande citazione di Soros:

Non è importante se voi abbiate ragione o torto, ma è importante quanti soldi fate quando avete ragione e quanti ne perdete quando avete torto

Mentre Soros si è sbagliato diverse volte, ha però limitato le perdite, quindi le sue buone operazioni hanno più che compensato quelle cattive. Ad esempio, ha acquistato una partecipazione del 7,9% in JC Penney (JCP) all'inizio del 2013, dopo che il CEO, ex dirigente di Apple (AAPL) Ron Johnson, ha lasciato l'azienda. L'idea generale era che il ritorno ai vecchi metodi di fare affari, avrebbe riportato i consumatori. Tuttavia, le vendite non sono tornate come sperato e il titolo ha continuato a diminuire. Invece di aspettare il miglioramento del titolo e recuperare l'investimento, Soros è uscito dalla sua posizione entro la fine dell'anno, con una perdita netta del 40%-50%, al fine di liberare capitale per investimenti migliori. Tuttavia, mentre questa era una considerevole percentuale di perdita, la posizione era abbastanza piccola da non creare enormi problemi nei risultati di Soros. Ha limitato questo investimento rischioso dal suo fondo. Il fondo di Soros ha realizzato 5,5 miliardi di dollari lo scorso anno in numerose altre aziende.

Lo stesso vale per Buffett, il quale ha perso circa 1 miliardo in Tesco. Nella peggiore delle ipotesi, se il titolo dovesse andare a zero, le perdite saranno limitate dal suo investimento complessivo, che ora è circa di 1,7 miliardi di dollari. Eppure Buffett ha fatto decine di miliardi in numerosi altri investimenti durante lo stesso periodo, tra cui una cifra stimata in 15 miliardi sul suo acquisto nel 2009 della ferrovia Burlington Northern Santa Fe. La chiave del successo di Buffett e Soros è avere un processo che limita la quantità delle loro perdite quando sono sbagliate. Poi imparano dai loro errori e diventano degli investitori migliori col tempo.

Tutti commettiamo errori nell'investire, è inevitabile. Quello che si può controllare è la dimensione degli investimenti. Limitare l'esposizione negli investimenti ad alto rischio e diversificare il vostro portafoglio in modo che una grave perdita non vi stritoli. In questo modo è possibile riprendersi da tali perdite ed andare avanti, diventando un investitore più saggio.

I 10 migliori titoli da acquistare e tenere per i prossimi 10 anni (Prima 2)

Ecco a voi la seconda parte del nostro articolo I 10 migliori titoli da acquistare e tenere per i prossimi 10 anni, segnaliamo che la prima parte è consultabile cliccando qui.

Trovare i migliori titoli che renderanno nei prossimi 10 anni, probabilmente non è ciò che cerca la maggior parte degli investitori di questi tempi. Dopo tutto, il mercato sta facendo nuovi massimi storici ma è pronto ad offrire più che solidi rendimenti nel 2014. Tuttavia, gli investitori a lungo termine sanno che la chiave per investire con successo è quello di ignorare il movimento del mercato giornaliero ed annuale e concentrarsi su periodi più lunghi per dare la caccia ai migliori titoli da acquistare.

Dopo tutto, le azione vengono sbalzate in giro da ogni tipo di problema fuori da ogni controllo societario, dalle crisi geopolitiche alla recessione all'estero. Ciò che separa veramente i buoni investimenti da quelli brutti e cattivi è come un titolo performa in un decennio o più. Una società ben gestita si rivelerà nel tempo. Basta chiedere a Warren Buffett, il cui periodo di detenzione preferito è "per sempre".

Mentre ci dirigiamo verso la fine del 2014 è un momento perfetto per guardare i migliori titoli da acquistare per un lungo periodo. Questi sono nomi che potranno beneficiare di potenti tendenze secolari, così come dei loro punti di forza nei rispettivi settori. Comunque, il compra e tieni può effettivamente funzionare solo se sarete pazienti. Guardate un grafico azionario a lungo termine e vedrete che, nonostante alcuni incidenti dolorosi, la linea si muove sempre verso l'alto, cosi come si muove sempre verso destra.

Poi, naturalmente, c'è sempre l'imprevisto, che è il motivo per cui è importante concentrarsi sui leader di mercato e sulle grandi tendenze sociali, politiche e ambientali quando si è alla ricerca di titoli da acquistare. Certo, qualcosa potrebbe far inciampare le grandi imprese, ma le tendenze secolari ci prendono sempre nel lungo periodo. L'invecchiamento dei boomers, la crescita della popolazione e l'aumento del tenore di vita potrebbero fare di questi titoli dei vincitori. Se riuscirete a rimanere pazienti per un decennio o più, potreste guardare a questa lista per acquisti da tenere per i prossimi 10 anni.

Il cibo e la terra non sono le uniche risorse sotto pressione dalla crescita della popolazione e dall'aumento del tenore di vita. Infatti, prima di cibo, riparo e vestiario viene l'acqua e il mondo è sempre più assetato. Flowserve (FLS) è uno dei migliori titoli in grado di beneficiare della crescita secolare nelle infrastrutture idriche.

Specializzata in tutto, dalle pompe alle valvole per il monitoraggio e il controllo, FLS ha un tasso di crescita invidiabile. Infatti, Wall Street si aspetta guadagni in crescita di oltre il 12% all'anno per i prossimi cinque anni. Nel frattempo, il mercato dovrebbe crescere a non più del 10%. Una lunga storia di performance che hanno battuto il mercato per un titolo di alta qualità, il ROE si attesta a circa il 30%.



Una delle più grandi tendenze demografiche nei prossimi 10 anni, per non parlare del prossimo secolo, non è solo la crescita della popolazione. Certo, questa è grande, ma a complicare il tutto, sono il rapido aumento del tenore di vita in tutta l'America Latina, Asia e Africa. Questo vuol dire mettere sotto forte pressione la fornitura globale di cibo e in sostanza tutti terreni coltivabili del mondo, l'unica soluzione è quella di produrre più cibo con la terra che abbiamo.

Ecco dove Monsanto Company (MON) entra in gioco. L'azienda agricola sviluppa semi di qualsiasi tipo esenti da organismi nocivi e resistenti agli agenti atmosferici, dal grano al sorgo, all'erba medica. E lavorando sulle caratteristiche, Monsanto può adattare i semi per aumentare le rese e le possibili condizioni di crescita, il che sarà vitale per nutrire il mondo in crescita per i decenni a venire, rendendo Monsanto tra i migliori titoli che renderanno sul lungo termine.



Tornando al tema della crescita della popolazione e all'aumento dei livelli di vita, non importa quanto buoni sono i vostri semi se il suolo non è ricco di sostanze nutritive. E' anche fondamentale rendere la terra, sempre più scarsamente coltivabile, il più produttiva possibile. Per questo, gli agricoltori hanno bisogno di fertilizzante, una specialità di Potash Corp. / Saskatchewan (POT).

Oltre all'estrazione e lavorazione del potassio per uso come fertilizzante, l'azienda produce integratori alimentari e una vasta gamma di altri prodotti chimici. Il titolo POT ha avuto alcuni anni difficili. Comunque, nel corso degli ultimi 10 anni, POT ha distrutto lo S&P 500, guadagnando oltre il 300%.



I baby boomer sono il proverbiale elemento che per decenni ha modificato, e influenzato il metodo, dalla politica alla moda, di investire per decenni. E non abbiamo ancora finito. In effetti, quella schiera di circa 77 milioni di persone nate tra il 1946 e il 1964 hanno appena cominciato ad andare in pensione. Ciò significa che la vecchiaia e l'infermità inizieranno a colpire un grosso pezzo di figli del baby boom nei prossimi 10 o 20 anni.

Uno dei più grandi operatori della nazione di strutture sanitarie, degli ospedali per la cura degli anziani, HCP Inc. (HCP) è pronta unicamente a beneficiare di questo cambiamento demografico inesorabile. Ancora meglio, come un trust di assicurazione immobiliare (REIT), HCP paga un dividendo generoso e affidabile. HCP attualmente rende il 5% e ha pagato dividendi senza interruzioni dal 1985.



L'invecchiamento dei baby boomer ha effetti di gran portata su una lunga lista di settori, dalla sanità alla casa e, naturalmente, l'industria farmaceutica è pronta per entrare in gioco. La pressione sui servizi sanitari è appena iniziata. Dopo tutto, i boomers più vecchi hanno solo 68 anni. Il più giovane 50. Non è troppo giovane, però, avrà bisogno di un regime sempre maggiore di farmaci.

L'invecchiamento dei baby boomers è un vento in coda per l'intera industria farmaceutica, ma Merck & Co. Inc. (MRK), un membro del Dow Jones Industrial Average, ha alcuni vantaggi interessanti. Per prima cosa, ha un paio di dozzine di farmaci in fase di sviluppo. In secondo luogo, molti di questi farmaci, Suvorexant per l'insonnia e il farmaco per l'osteoporosi, Odanacatib, promettono di essere utilizzati dai baby boomers anziani nei prossimi anni.

I 10 migliori titoli da acquistare e tenere per i prossimi 10 anni (Prima 1)

Ecco a voi la prima parte del nostro articolo I 10 migliori titoli da acquistare e tenere per i prossimi 10 anni, segnaliamo che la seconda parte è consultabile cliccando qui.

Trovare i migliori titoli che renderanno nei prossimi 10 anni, probabilmente non è ciò che cerca la maggior parte degli investitori di questi tempi. Dopo tutto, il mercato sta facendo nuovi massimi storici ma è pronto ad offrire più che solidi rendimenti nel 2014. Tuttavia, gli investitori a lungo termine sanno che la chiave per investire con successo è quello di ignorare il movimento del mercato giornaliero ed annuale e concentrarsi su periodi più lunghi per dare la caccia ai migliori titoli da acquistare.

Dopo tutto, le azione vengono sbalzate in giro da ogni tipo di problema fuori da ogni controllo societario, dalle crisi geopolitiche alla recessione all'estero. Ciò che separa veramente i buoni investimenti da quelli brutti e cattivi è come un titolo performa in un decennio o più. Una società ben gestita si rivelerà nel tempo. Basta chiedere a Warren Buffett, il cui periodo di detenzione preferito è "per sempre".

Mentre ci dirigiamo verso la fine del 2014 è un momento perfetto per guardare i migliori titoli da acquistare per un lungo periodo. Questi sono nomi che potranno beneficiare di potenti tendenze secolari, così come dei loro punti di forza nei rispettivi settori. Comunque, il compra e tieni può effettivamente funzionare solo se sarete pazienti. Guardate un grafico azionario a lungo termine e vedrete che, nonostante alcuni incidenti dolorosi, la linea si muove sempre verso l'alto, cosi come si muove sempre verso destra.

Poi, naturalmente, c'è sempre l'imprevisto, che è il motivo per cui è importante concentrarsi sui leader di mercato e sulle grandi tendenze sociali, politiche e ambientali quando si è alla ricerca di titoli da acquistare. Certo, qualcosa potrebbe far inciampare le grandi imprese, ma le tendenze secolari ci prendono sempre nel lungo periodo. L'invecchiamento dei boomers, la crescita della popolazione e l'aumento del tenore di vita potrebbero fare di questi titoli dei vincitori. Se riuscirete a rimanere pazienti per un decennio o più, potreste guardare a questa lista per acquisti da tenere per i prossimi 10 anni.

Molte società dei media e intrattenimento beneficeranno della crescita esponenziale dei contenuti digitali nel prossimo decennio, ma Walt Disney Co (DIS) si distingue se non altro perché ha le mani in tanti aspetti del settore.

Produce film e programmi televisivi, possiede ESPN, il franchise di maggior valore in TV, gestisce un business interattivo in crescita e, naturalmente, i parchi a tema e i resort sempre popolari. La cosa più importante, tuttavia, è che dopo l'acquisto della Lucasfilm nel 2012, ora possiede il franchise di Star Wars, che ha appena iniziato il suo effetto leva. La messa in onda di un film di Star Wars da solo può agevolmente far pendere l'ago verso le sue azioni, tanto più che la Disney può gestire praticamente tutti i prodotti accessori in casa.



I grandi marchi sopportano la marcia del tempo, come Nike Inc (NKE). Il gigante delle calzature e dell'abbigliamento ha avuto i suoi alti e bassi nel corso degli anni, ma nella "maratona" compra e tieni, è sempre stato il vincitore. Scegliete un lasso di tempo e vedrete che NKE batte quasi sempre il mercato, spesso addirittura con un margine enorme.

Negli ultimi 10 anni, per esempio, ha guadagnato circa il 370% rispetto ad un aumento del 68% per l'S&P 500. È vero, la performance passata non è indicativa dei rendimenti futuri, ma un merchandise e una commercializzazione sempre eccellente, ci fanno ben sperare affinchè il prossimo decennio possa essere un pò come il passato.



Certo Apple Inc. (AAPL) è diventata così grande che i giorni di crescita davvero eccezionale sono probabilmente passati. Non lo crediamo, non c'è nessuna legge che dice che una società non possa avere una capitalizzazione di mercato di 1 trilione, ma richiederebbe crescite degli utili davvero sorprendenti, per giustificare un tale prezzo. Se c'è una qualche azienda che può arrivarci nel corso dei prossimi 10 anni, questa è Apple Inc. (AAPL). Il colosso iPhone non dà segni di rallentamento e fintanto che Apple può aggiornare con successo questa linea, il gadget continuerà a stampare denaro. Naturalmente per i ritorni veramente fuori misura, AAPL avrebbe bisogno di un prodotto rivoluzionario come il primo iPod. Alcuni temono che la compagnia abbia perso la sua capacità di creare tali gadget dopo la scomparsa di Steve Jobs, ma siete davvero pronti a scommettere contro di lei ?



Se parliamo di cure dentistiche, non possiamo non parlare dell'invecchiamento degli 80 milioni di baby boomers, come un tema di investimento. Più di fianchi, ginocchia e gomiti, i denti non migliorano nel lungo periodo, e questo rende l'odontoiatria un settore in crescita. Patterson Companies, Inc. (PDCO), un produttore di apparecchiature dentali, dovrebbe godere di una crescita superiore almeno nella prossima metà del decennio. Infatti, gli analisti vedono una crescita annuale degli utili di oltre l'11%. Inoltre, come una società relativamente piccola, la capitalizzazione di mercato di circa 5 miliardi rende PDCO una Midcap, è impostata per una crescita fuori misura, dal momento che non ha bisogno di costruire su una base enorme.



Sempre parlando dei baby boomers, con l'avanzare dell'età arrivano tutti i tipi di problemi ortopedici, come usura o danneggiamento per malattia delle articolazioni. Fortunatamente, la tecnologia medica ha fatto passi da gigante per permettere alle persone di deambulare nei loro anni avanzati. Stryker Corp. (SYK) è il più grande produttore di anca e ginocchia artificiali, tra i tanti prodotti, mettendola in una posizione privilegiata per beneficiare della crescente necessità di questa generazione del boom. Infatti, lo è già in larga misura. Un decennio fa, ha registrato un fatturato di poco superiore ai $ 4 miliardi. Questa cifra sarà superiore ai 10 miliardi di dollari entro la fine del 2015. La spinta inesorabile dei baby boomer ha fatto si che SYK diventasse un gran performer, migliore del mercato, nel corso degli ultimi 10 anni e continuerà ad essere uno dei migliori titoli.

Investire in dividendi: 5 grosse aziende che potrebbero rialzare la testa

Finora il 2014 è stato un anno spettacolare per gli investitori in dividendi. Nonostante questo ambiente a basso tasso d'interesse, le società dello S&P 500 stanno staccando cedole sempre più alte e sono sul punto di colpire livelli ancora più elevati il prossimo anno. Secondo l'analista dello S&P Dow Jones Indices, Howard Silverblatt, i componenti dello S&P sono sulla buona strada per pagare più di 41,2 miliardi di dollari di cedole di dividendi nel mese di novembre, un pagamento mensile record per il grande indice. Pari al 13,29% in più rispetto al payout totale dello scorso anno, sostenuto da consistenti cash flow delle società statunitensi e dalla necessità di generare nuovamente rendimenti significativi per gli investitori.

Mentre non c'è nessun dubbio che i tassi bassi abbiano creato un ambiente stimolante per gli investitori in dividendi, è anche vero che, rispetto ad altri investimenti, è difficile battere gli attuali dividendi presenti nel mercato azionario in questo momento. Ma per trovare il più grande vantaggio nei dividendi, non è abbastanza comprare semplicemente nomi con grandi dividendi, bisogna pensare a quello che pagheranno anche domani. Questa analisi è composta da alcuni fattori, vale a dire un bilancio solido, un basso rapporto di payout e una storia di pagamenti di dividendi. Mentre questi elementi non garantiscono annunci di dividendi nei prossimi mesi, aumentano notevolmente però le probabilità che i managment effettuino pagamenti in contanti agli azionisti.

Ecco uno sguardo a cinque titoli che potrebbero essere in procinto di aumentare i loro pagamenti di dividendi nel prossimo trimestre.

Schlumberger (SLB)
Non sono mancati i motivi per vendere questo titolo negli ultimi mesi. Questa società di servizi per giacimenti di petrolio è giù di oltre il 20% da quando le azioni hanno colpito i massimi a luglio, precipitando in quanto i prezzi del petrolio sono crollati. Ma questo calo potrebbe effettivamente fornire un opportunità di acquisto in SLB. Schlumberger aiuta le compagnie petrolifere ad estrarre petrolio e gas dal terreno nel modo più efficiente possibile. L'azienda genera i propri ricavi con la vendita di servizi di nicchia, che vanno dalle indagini sismiche alla perforazione di pozzi e al posizionamento. Tali servizi specializzati, indicano che SLB è in grado di raccogliere grandi margini nella difficoltà. E mentre la caduta dei prezzi del petrolio potrebbe ritardare i nuovi progetti, agiunge anche l'onere su SLB di entrare e aiutare i clienti ad abbassare i costi di produzione di petrolio.

Se i prezzi bassi del petrolio persistono, allora l'età media dei pozzi operativi sarà più elevata, il che significa che i servizi di SLB saranno ancora più richiesti dai produttori che cercano di combattere il declino anche dei rendimenti. In parole povere, le attività di Schlumberger è molto più resistente ai prezzi del petrolio, di quanto molti analisti si rendano conto. E così è il pagamento del dividendo dell'azienda. Dopo quattro trimestri consecutivi di cedole a 40 centesimi, SLB sembra destinata ad incrementare i suoi pagamenti nel trimestre a venire.



Pfizer (PFE)
Pfizer, come altri grossi produttori di farmaci, vanta una grande distribuzione di dividendi in questo momento, 26 centesimi trimestrali che sommati diventano un rendimento annuo del 3,4%, e questo grande dividendo sembra destinato ad essere potenziato nel prossimo trimestre. Pfizer è la più grande azienda farmaceutica al mondo. Questa azienda di farmaci da banco genera più di 50 miliardi di dollari di fatturato ogni anno, grazie a nomi familiari come Lipitor, Celebrex e Viagra. Nonostante la minaccia persistente di scadenze dei brevetti, Pfizer possiede una delle linee prodotti più attraenti del settore, con una serie di potenziali farmaci campioni di incasso che si stanno avvicinando sempre più alla commercializzazione.

Finanziariamente parlando, Pfizer è in buona forma. Mentre la scadenza dei brevetti dei farmaci hanno costantemente ridotto i ricavi nel corso degli ultimi anni, la redditività è in aumento, in quanto Pfizer stà semplificando le sue operazioni e il rapporto di distribuzione di dividendi è vicino ai minimi pluriennali del 61%. Il che imposta le cose bene per un'aumento del dividendo nel prossimo trimestre. Se la storia ci dà qualche indicazione, ci aspettiamo di vedere la dirigenza annunciare l'aumento del dividendo entro la fine dell'anno.



CVS Health (CVS)
La catena di farmacie CVS ha subito grandi cambiamenti nel 2014. Per cominciare, ha cambiato il suo nome e sospeso la vendita di sigarette nei suoi negozi, indicazione della nuova attenzione della società sulla salute dei clienti. Una cosa che non è cambiata quest'anno però, come il suo dividendo. L'azienda ha pagato un rendimento di 27,5 centesimi per gli ultimi quattro trimestri consecutivi ed un aumento (sembra probabile) ci sarà nel mese di dicembre. CVS è una delle più grandi catene di farmacie del paese, con più di 7.000 punti vendita sparsi da costa a costa. Ma questa è solo una parte della storia.

L'azienda è anche uno dei più grandi gestori di beneficiari farmaceutici del paese, con più di un miliardo di prescrizioni che attraversa il suo sistema ogni anno. L'integrazione di CVS con PBM (Pharmacy Benefits Management) e altre imprese farmaceutiche, tagliano fuori gli intermediari e portano un aumento dei margini di profitto. L'azienda spera che la sua nuova immagine incentrata sulla salute aiuterà ad agganciare più clienti nel 2015.

E ci sono un sacco di ragioni per credere che sarà cosi. L'invecchiamento della popolazione è un driver per i volumi farmaceutici, così come l'introduzione di MinuteClinic, cliniche sanitarie posizionate in circa 500 punti vendita CVS. MinuteClinic dà ai clienti un'alternativa più economica di uno studio medico e un grande incentivo a riempire le prescrizioni sul posto. In questo momento, CVS paga solo un terzo dei suoi profitti sotto forma di dividendi. Il che lascia molto spazio alla direzione per un aumento della quota di reddito agli investitori.



Garmin (GRMN))
Il 2014 è stato un buon anno per Garmin. Le azioni del creatore del GPS sono aumentate del 23% da gennaio, più che raddoppiando la performance dell'indice S&P 500. Tale sovraperformance del mercato azionario è quasi sufficiente a distrarre gli investitori da quello che è stato storicamente un alto dividendo. Dopo quattro trimestri consecutivi di stabili 48 centesimi di dividendo, Garmin sembra destinata ad aumentare il suo pagamento nel prossimo trimestre. Ai livelli di prezzo attuali, il dividendo di Garmin da un rendimento del 3,4%. Mentre il mercato del GPS da auto è diminuito a causa degli smartphone e sistemi di navigazione OEM, Garmin ha trovato un'attività lucrativa utilizzando il GPS come un valore aggiunto in altri dispositivi per i consumatori. Ad esempio, le categorie dell'aviazione e del fitness sono due perfetti esempi in cui GRMN possiede un profondo fossato. E la gran quantità di dollari in R&S che si spendono per sviluppare piattaforme da 50.000 $ per unità di volo per piccoli aerei possono essere abbassati utilizzando il GPS automobilistico.

Finanziariamente, Garmin è in buona forma. L'azienda attualmente ha più di 2,75 miliardi di dollari in liquidità ed investimenti sul suo bilancio, con nessun debito. Questo è sufficiente per coprire un enorme 25% della capitalizzazione di mercato di Garmin, un fatto che riduce notevolmente i rischi nel possedere questo titolo. Lascia anche un sacco di contante disponibile per pagare dividendi agli investitori.



>Coca-Cola (KO)
E' sicuramente un altro enorme contribuente di dividendo che è ben posizionato per fornire agli investitori un aumento nel prossimo trimestre. Le dimensioni suggeriscono Coca Cola come la più grande azienda di bevande del mondo. Possiede più di 500 marche individuali che vanno dalla Sprite, Dasani, Fanta e Powerade. Ha anche ondeggiato negli ultimi due anni attraverso importanti, potenzialmente pericolosi, investimenti in Keurig Green Mountain (GMCR) e Monster Beverage (MNST). Essendo il più grande nel business è dotato di alcuni grossi vantaggi. Per cominciare, la tentacolare rete di distribuzione della società è estremamente efficiente e raggiunge più di 200 paesi, fattori che mantengono i costi unitari bassi. Nuove innovazioni come la macchina per la soda, Freestyle pesantemente commercializzata che trovate presso nei ristoranti, dovrebbero aiutare a guidare grandi vendite nei mercati esistenti della Coca-Cola. Allo stesso modo, la nascente attività di bevande per la casa, che Coca-Cola sta creando con Keurig Green Mountain ha il potenziale per scuotere il settore.

Così, mentre la maggior parte degli investitori nel settore delle bevande sono fissati sulla crescita all'estero, i mercati consolidati della Coca-Cola stanno dimostrando in molti modi di essere i più dirompenti. In questo momento, Coca-Cola paga un dividendo trimestrale di 30,5 centesimi che è buono rendimento del 2,74% ai livelli attuali. Gli investitori dovrebbero aspettarsi un aumento dei dividendi nei primi mesi del 2015.